La CNMV aprueba el folleto para la salida a Bolsa de Vocento

21.10.06 | 12:06. Archivado en ABC

(PD/Agencias).- La Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) ha aprobado el folleto de la Oferta Pública de Venta de Acciones (OPV) para la salida a Bolsa de Vocento. El tamaño de la oferta es de 24.454.719 acciones (incluido el «green shoe», que es la opción de compra que se reserva a los bancos colocadores).

Ese paquete de acciones equivale a aproximadamente un 20% del capital de la sociedad. El 50% de la oferta está dirigida a inversores institucionales internacionales; un 25%, a institucionales nacionales; otro 24,5%, a minoristas; y el 0,5% restante para los empleados del grupo.

La banda de precios, que es indicativa y no vinculante, se ha fijado entre 14,40 y 16,80 euros por acción, según consta en el folleto aprobado por la CNMV.

Estas cifras suponen asignar a la empresa una capitalización bursátil o valor de mercado de la totalidad de sus acciones que oscila entre los 1.800 y los 2.100 millones de euros.

Asimismo, según el folleto informativo aprobado por el organismo supervisor del mercado, tomando como base los estados financieros consolidados correspondientes al ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2005 y elaborados conforme a las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF), dicha capitalización bursátil «supone un PER de entre 20,41 y 17,50». Vocento tiene previsto, en su política general de dividendos, distruir el 75%de su beneficio neto entre sus accionistas.

La oferta se realiza por parte de la propia sociedad, con las acciones que tiene en su autocartera y que suponen, si no se incluye el «green shoe», un 7,76% de su capital social o el 9,54% si finalmente se incluye el «green shoe». Además hay 23 accionistas, que aportan a la oferta un 10,03% del capital social.

Calendario previsto
La empresa oferente tiene previsto abrir, el lunes 23 de octubre, el periodo de colocación de acciones de la compañía.

Para el tramo minorista y el de empleados, el periodo de formulación de mandatos terminará el 30 de octubre, día que fijará el precio máximo para estos tramos. Al día siguiente, el 31 empieza el período de revocación de mandatos de compra para ambos tramos, que finalizará el día 3 de noviembre.

Si es necesario prorrateo se realizará no más tarde del día 4 y el día 6 de noviembre se fijará el precio definitivo. El estreno en el parqué está previsto para el 8 de noviembre.

En los tramos para inversores cualificados, el período de prospección de la demanda se producirá entre el 23 de octubre y el 6 de noviembre. Ese mismo día se fijará el precio y se seleccionarán las propuestas de compra, para que al día siguiente, el 7 de noviembre, se confirmen definitivamente.

«Green shoe»Las entidades coordinadoras globales de la operación son BBVA y Credit Suisse, que a su vez son también entidades directoras de los tramos nacional e internacional, respectivamente.

Merrill Lynch actúa como entidad directora conjunta del tramo internacional. ABN Amro es el asesor de la compañía en la operación.
Estas entidades tienen una opción de compra o «green shoe», que es el tramo previsto para Inversores Cualificados de la Oferta, sobre más de 2,22 millones de acciones de Vocento, que representan, en su conjunto, un importe nominal de 444.631,20 euros, lo que equivale a un 1,78% del capital social.

Vocento solicitará la admisión a cotización de sus acciones en las Bolsas de Valores de Madrid, Barcelona, Bilbao y Valencia, así como su inclusión en el Sistema de Interconexión Bursátil.